2012 China Banking Industry - Top ten trends and outlook(8)

坡、美 listing.%是在海外市场包括香港、新加坡、美 public位置接近并且文化同源的东南亚国家占据了 53% 2008 .6%银行，包括中银香港在内，成功在香港募集资 Among them, as32 shown in Figure 5, 10 banks, including and valuations 33年国际金融危机爆发以来，并购动作趋于平稳。金 4,339亿港元，占所有银行上市募集资金总 33 reached a peak during 2006 and 2007.的份额(见图outbreak of澳洲以六种不同币种发行。。洲以六种不同币种发行 32(Hong Kong), successfully raised的份额(见图 7))。 the 2008 financial crisis, mergers Bank of China 433.90 Since the 7。 31从海外并购目的地来分析， 84%的并购活动发量的 57.4%。而在 2007年 capital in Hong Kong,月至 2011年 12 billion Hong Kong dollars of与此同时，在 2002年至 2011年的十年期间，中资银行的资本结构也逐步国际化。在过去十 and acquisition activities have stabilized. An analysis生在发展中国家和新兴市场国家，而与中国地理中旬，中资银行共发行债券of the total volume of public representing 57.4 percent 1,954亿美元，其 of destinations for overseas mergers and acquisitions中资银行总计完成了 38项海外并购，金额高年中，16家国内银行陆续登陆资本市场，完成 funding raised by all banks. From 2007 to mid-Decem84 percent of transactions occurred in位置接近并且文化同源的东南亚国家占据了 53%中 22.6%是在海外市场包括香港、新加坡、美达 201.6。并购数量和金额在公开上市过程。其中，如图 5中资银行香港首发公开上市资金募集情况195.40 billion showed that亿美元(见图 6) countries; 53 percent资银行香港首发公开上市资金募集情况所示，有 10家 developing and emerging market ber 2011, Chinese banks issued a total of 33 32 2006年至 2007年期间达到顶峰状态，自 2008银行，包括中银香港在内，成功在香港募集资的份额(见图 7)。国、澳洲以六种不同币种发行 22.6 percent was issued U.S. dollars in bonds, of which。 of such activities were in Southeast Asian countries31

5000 5000

图5 4000中旬，中资银行共发行债券 1,954亿美元，其中资银行香港首发公开上市资金募集情况 40003500 3500 3000 3000 2500 2500 2000 2000 1500 1500 1000 1000 500 500 0 04500单位：亿港元图5中资银行香港首发公开上市资金募集情况 4000 3500 3000 2500 1500 1000 5005000 4500

量的 57.4%。而 32 those of Hong Kong,在 2007年至 2011年 12月 4500单位：亿港元 4500单位：亿港元 Singapore, the U.S. and Australia.

4,339 in overseas markets in six different currencies, including金31

亿港元，占所有银行上市募集资金总

close to China, both geographically and culturally (see从海外并购目的地来分析， 115的并购活动

发 84% Figure 7).33 813 813 115

年国际金融危机爆发以来，并购动作趋于平稳。

生在发展中国家和新兴市场国家，而与中国地理

位置接近并且文化同源的东南亚国家占据了 53%中 22.6%是在海外市场包括香港、新加坡、美 Figure 5. Fundraising Status of Chinese Banks from Initial Public Offerings in Hong Kong 302 302 33 32的份额(见图 7)。国、澳洲以六种不同币种发行。 286 286 5000 Unit: 100,000,000 Hong Kong Dollars

1,086 1,086

813

115

754 754 19 19

622 622 4000

单位：亿港元

1,086 754 191,086

286302

302813 115

3500 195 2000 146 3000 195 146

286

建设银行建设银行

招商银行招商银行 Bank of China中国银行

工商银行工商银行

中信银行中信银行

民生银行 China Citic Bank民生银行中信银行

农业银行农业银行Minsheng Bank民生银行

重庆农商行

2000 1500 1000 500

754

19

195

146195

622

Bank of China中银香港 (Hong Kong)

Bank of中银香港 Communications交通银行

China Merchants招商银行 Bank招商银行

工商银行 Commercial工商银行

China交通银行

建设银行

Bank of China

Industrial and

中信银行

民生银行

源：China Venture来源：China Venture

数据来源：China Venture Venture数据来源：China 2002年 2011年中资银行海外并购情况 02年–– 2011年中资银行海外并购情况

并购个数并购个数

图6 2002年 Cash Amount年中资银行海外并购情况– 2011 of Mergers and Acquisitions 12.00 12.00– –10 10 Billion U.S. Dollars) (One12

图6 2002年– 2011年中资银行海外并购情况并购目的地分布(按金额，十亿美元)图7 2002年 to 2011 Banks from 2002– 2011年中资银行海外并购目的并购目的地分布(按金额，十亿美元)并购金额(十亿美元) n并购金额(十亿美元) n Number of Mergers and Acquisitions并购个数并购金额(十亿美元) 10.00 10.0012.00

Figure 6. Acquisitions by Chinese Banks (2002 to 2011)

图图7 2002年 2011年中资银行海外并购目的 7 2002年–– 2011年中资银行海外并购目的 Status on Overseas Mergers and地分布 Figure 7. Distribution of Destinations for Overseas地分布Mergers and Acquisitions Conducted by Chinese

2002-07 2005-06 Data Source: China Venture

2002-07 2002-07

2005-06 2005-06

2005-10 2005-10

2005-10

2006-06 2006-06

中国银行

2006-06

2006-09 2006-09

2006-09

2006-10 2006-10 2006-10

2007-04

2007-04 2009-11 2010-07 2010-12 2007-04 2009-11 2010-07 2010-12 2009-11 2010-07 2010-12

图7 2002年– 2011年中资银行海外并购目的地分布 1% 0.1, 0% 0.5,0.5, 0.2,0.2, 1% 0.1, 0% 3%地分布 3%并购目的地分布(按金额，十亿美元) 0.6,0.6, 3% 3%0.6, 3% 0.7, 4% 1.0, 5% 0.5, 3% 0.2, 1% 0.1, 0%并购目的地分布(按金额，十亿美元)南非南非 South Africa香港

农业银行

2002-07 2005-06 2005-10 2006

-06 2006-09 2006-10 2007-04 2009-11 2010-07 2010-12 2002-07 2005-06 02005-10 2006-06 2006-09 2006-10 2007-04 2009-11 2010-07 2010-12

英国英国 United Kingdom 0.5, 3% 0.2, 1% 0.1, 0%南非 8.00新加坡新加坡 Singapore英国 0.6, 3% 10 6.006 6.00 10.00香港 8.4,8.4, 41% 41% 6 10.2新加坡澳门澳门 Macau 3.0,3.0, 15% 15% 4% 0.7, 6 6.00 8.4, 41%南非 4 4澳门 3.0, 15% 1.0, 5%阿根廷阿根廷 Argentina 8 4.00 4.00 4 8.00阿根廷 4 3 3 3 10.23 3英国 4.00 3 3泰国泰国 Thailand 63 6泰国 5.6,5.6, 28% 28% 28% 5.6,新加坡 2 4.64.60.70.71.41.4 62 2 4.6 0.7 1.4 6.00 2 2.00 2.00 2.00美国美国 United States 8.4, 41%美国 1 1 1 0.8 31澳门China Venture 3.0, 15% 2.2 0.80.8 2.22.2 0.03 0.3加拿大 03 0.3 4加拿大加拿大 0.3 Canada 0阿根廷 4 4.00 32 Thomson Financials 2002 2003 2004 2006 2007 2008 2009 2010 2011 3 3 3 02 2003 2004 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2003 2004 2006 2007 2 …… 此处隐藏：9023字，全部文档内容请下载后查看。喜欢就下载吧 ……