货币金融学朱新蓉第一章 主要内容

货币是什么？货币不是从来就有的，它起源于商品交换，产生的经济根源是私有制，是私有制商品经济内在矛盾不可调和的产物，伴随着商品交易从低级阶段向高级阶段的发展而产生和发展。在人类社会发展的历程中，为了克服种种局限，人们在长期商品交换过程中，发现可以用一般等价物交易的媒介来克服了不再需要用物物交换来进行商品交换。一般等价物的发展过程就是货币的发展过程。

货币自产生以后，自身经历了多种形式，但是其发展过程遵循一个规律：货币形式要适应经济形势，适应生产力的发展水平。货币自从产生之后经历了各种形式，如实物货币形式到金属货币形式再到信用货币。 实物货币阶段：中外历史上有许多实物商品充当过货币，如贝壳、羽毛、金银、珊瑚、布帛等，甚至于活的牲畜。所有这些实物货币都有以下几个共同特征：相比其它商品较为珍贵，人们接受高，更易于保存等等。

金属货币阶段：金属货币也是实物货币的一种，只是相对于其它实物货币而言，其具有价值含量高、体积小易携带、不易变质等优点，此外，其自身经历了从*金属到贵金属、金属秤量制到金属铸币制的发展。其中，*金属货币在我国流通的时间较长，比如秦朝的“孔方兄”、宋代的“铜臭”。我国此外还经历过金属秤量制和金属铸币制。

信用货币阶段：金属货币退出流通后，信用货币便取而代之。信用货币经历了从传统信用货币到现代信用货币的过程。

传统信用货币主要有两种形式：一是银行券，二是纸币。起初的银行券是一种黄金凭证，是一种可兑换银行券，持有者可随时随地向发行者兑换面额标注的黄金。其后出现的纸币和不可兑换银行券都是一种不可兑换的信用币。

现代信用货币是一种存款货币。其突破了实物货币在数量上的局限性和票券货币在发行机构上的局限性，具备无限创造的能力，这也是存款货币时代经常出现流动性过剩的原因之一。信用货币具备以下几个特点：名义价值高于实际价值；是一种负债货币，是发行者对持有者的负债；具有强制性。

电子货币是网络技术发展条件下信用货币发展的必然趋势。现在的电子货币主要有以下四种类型：储值卡型电子货币、信用卡应用型电子货币、存款利用型电子货币、现金模拟型电子货币。

货币具备的主要特征：①体现一切商品的价值，可以同一切商品相交换（一般等价物的通性）；②具有独占性和排他性，即货币形式唯一性和计价方式统一；③货币一般使用价值突出而特殊使用价值弱化；④货币是价值的外在尺度；⑤有一定的相对独立性。

货币反映一定社会经济关系主要体现在：①反映商品依照社会需求按比例生产的关系；②体现市场经济条件下人们之间的分配关系；③反映着私有制或多种经济所有制。

货币的职能是指货币本质所决定的内在功能。货币的职能主要包括了价值尺度、流通手段、贮藏手段、支付手段和国际货币这五大职能。价值尺度职能是货币体现商品的价值并衡量商品价值量的功能。流通手段的职能能将直接的物物交换变成了有货币这一媒介的间接交换。贮藏手段职能是货币退出流通，被当作价值的独立形态或社会财富的一般形式保存起来的功能。支付手段是货币作为价值的独立形态进行单方面转移时功能。世界货币职能也叫国际货币职能，是指货币越出国境，在国际上发挥一般等价物作用时的功能。这五大职能中，价值尺度和流通手段是货币的两大基础职能，它们直接由一般等价物的两个特点演化而来并且互不可分。其它三种职能都是这两大职能的的发展和演化：支付手段以价值尺度为前提条件，以流通手段为归宿；贮藏手段以价值尺度为前提条件，并以价值尺度和流通手段作为归宿；国际货币职能是其它四种职能在地域上的扩展。所以说货币的五大职能是一个有机的整体，是对货币体质的全面体现。

货币的职能决定了其社会经济作用，货币不仅可以调节微观经济还能进行宏观调节，不仅可以调节经济总量还能调节经济结构，具体表现在以下五个方面：①促进生产资料和劳动力的结合；②作为价值的均衡器，成为了计价、统计、核算、经济预测等工作的工具；③作为交换媒介，促进了商品流通使社会总供给迅速扩大；④服务于工资分配、利息分配和财政分配；⑤货币是市场机制发挥作用的条件也是国家进行宏观调控的主要工具。

货币的计量是对货币本质的外延扩展，包括了货币的范围、总量和层次的划分。一般而言，货币数量的界定有狭义和广义之分，狭义的货币量=现金+活期存款，而广义的货币量=现金+全部存款+某些短期流动性金融资产。狭义和广义货币量的划分标准是金融工具能否作为直接购买力。

货币层次的划分：M1=现金+活期存款 ；M2=M1+储蓄存款+定期存款 ；M3=M2+其他所有存款 ；M4=M3+短期流动性金融资产 。这样划分的依据是货币的流动性，根据这一依据，货币层次控制重点主要包括了相关性、可控性和可测性三大原则，而我国一般将M3视为控制重点，因为M3不仅与经济的相关性最强，而且央行对其监测效果最好且控制力度最强。

货币制度的宗旨是加强对货币发行和流通的管理 ，维护货币的信誉，管理金融秩序，促进经济的发展。货币制度要素主要包括了以下四个方面：①币材和货币单位的规定；②本位币和辅币的铸造与偿付能力的规定；③银行券与纸币的发行准备与流通的规定；④黄金准备制度。 货币制度是以币材为代表，其主要经历了金属货币本位制和信用货币本位制两大阶段。金属本位制主要包括银本位制、金银复合本位制和金本位制。银本位制是最早的货币制度之一，但是由于生产力的发展，许多国家相继采用了金银复合本位制过渡或直接进入到金本位制阶段。其后，信用本位制逐渐取代了金本位制地位，不仅解决了金本位制下金属

币材匮乏的问题，而且大大地节约了社会流通费用，实现了货币制度演变过程中质的飞跃。