产品成本与费用估算实例

产品成本与费用估算实例

拟建某工业项目，生产国内市场上需求量较大的化工产品 。生产规模为年产10 000吨.该项目包括生产车间及相应的辅助生产设备、生产管理和生产福利等设施的建设。拟2年建成，第3年投产，当年生产负荷达到设计能力的60%，第4年达到100%。生产期按10年计算，计算期为12年。

（1）建设投资估算数为1200万元，其中工程费用1010万元，其他费用为90万元（其中，土地费用70万元）预备费用100万元（包括基本预备费用90万元和涨价预备费10万元。）

建设期利息30万元。 （2）流动资金估算。 项目流动资金按分项估算法进行估算的。项目所需流动资金400万元，分别于投产期第3年和第4年各投200万元。

（3）投资计划与资金筹措 项目自有资金730万元，其中用于第1年建设投资430万元，第2年建设投资170万元，用于支付建设期利息30万元，第4年流动资金投入100万元。其余为贷款共900万元，其中从建设银行贷款600万元，利率10%，用于第2年建设投资；从工商银行借款300万元，利率为8%，用于第3年、第4年流动资金投入，分别为200万元、100万元。

（4）固定资产原值为1210万元，固定资产形成率是按100%考虑的。化工厂项目按平均年限法计算折旧，折旧年限为10年，预计净残值为30万元。

（5）无形及递延资产推销费的估算 项目递延资产为20万元，折旧年限为10年，年折旧费用为2万元。该项目没有无形资产投入。

（6）总成本费用估算

化工厂项目的总成本费用估算表中各项估算说明如下：

1） 生产负荷达100%时，年外购原材料为550万元，年外购燃料及动力费为100万元，折旧、摊销费利息支出，依据上述有关资料估算

2） 除第3年外全厂定员100人（第3年定员66人）每年工资及福利费为95万元（第

3 年为63万元）。

3） 修理费按年折旧费的50%计取，每年约为60万元。

4） 其他费按工资及福利费的两倍再加土地使用税10万元计算。 （7）借款还本付息计算

建设银行借款600万元，年利率10%，建设期利息以自有资金偿还。生产期利息计入财务费用，采用等额本金偿还法偿还，分别在第4年至第7年各偿还本金150万元。

（8）产品销售收入和营业税金及附加估算

化工产品的销售单价为1679元/吨，营业税金及附加为合并税率为销售收入的5.6%。

所得税税率为25%，基准收益率为15%

作业：1、根据资料填制完成项目投资估算表、项目投资计划与资金筹措表 2、计算每年的折旧费、经营期贷款利息，完成总成本费用估算表 3、编制该项目利润表

4、编制全投资现金流量表、资本金现金流量表

并完成相关报表中财务评价指标的计算，并说明项目的经济可行性。

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附表4-1 项目投资估算表 单位：万元

项目投资估算表 单位：万元 序号 工程名称 1 2 3 工程费用 工程建设其他费用 预备费用 建筑工程 设备工程 安装工程 其他费用 合计 比例% 3.1 基本预备费用 3.2 涨价预备费用 4 5 6 建设期利息 流动资金 项目总投资

附表4-3 投资计划与资金筹措表 单位：万元 序号 项 目 1 1.1 1.2 1.3 2 2.1 投资总额 建设投资 流动资金 建设期利息 资金筹措 自有资金 年 份 1 2 3 4 合 计 2.1.1 用于建设投资 2.1.2 用于流动资金 2.1.3 用于建设期利息 2.2 债务资金 2.2.1 用于建设投资 2.2.2 用于建设期利息 2.2.3 用于流动资金 2.3 其他资金

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附表7 总成本费用估算表 单位：万元 年 份 序号 项 目 1 2 3 4 5 6 7 8 9 生产负荷（%） 原辅材料 燃料及动力 工资和福利费 修理费 其他费 经营成本（2+3+4+5+6） 折旧费 摊销费 总计 3 4 5 6 7 8～12 10 利息支出 11 总成本费用（7+8+9+10）

附表8 序号 1 2 3 4 5 6 7 8 9 19 20 目 销售收入 销售税金及附加 总成本费用 补贴收入 利润总（1-2-3+4） 额利润表 单位：万元 项 计 合年 份 3 4 5 6 7 8～12 弥补以前年度亏损 应纳税所得额（5-6） 所得税(25%) 净利润（5-8） 息税前利润（利润总额+利息支出） 息税折旧摊销前利润（息税前利润+折旧+摊销） 计算指标：

总投资收益率=

项目资本金净利润率=

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表10 序号 1 1.1 1.2 1.3 1.4 2 2.1 2.2 2.3 2.4 2.5 3 4 5 6 7 项目投资现金流量表 单位:万元 计算期 项 目 现金流入 产品销售收入 补贴收入 固定资产余值回收 流动资金回收 现金流出 建设投资 流动资金 经营成本 营业税金及附加 维护持营运投资 所得税前净现金流量（1-2） 累计所得税前净现金流量 调整所得税 税后净现金流量（3-5） 累计所得税后净现金流量 总计 1 2 3 4 5 6 7～11 12 4

计算指标：项目投资内部收益率（%）（所得税前） 项目投资内部收益率（%）（所得税后） 项目投资财务净现值（ic= %)(所得税前） IRR＝ IRR＝ NPV＝ 项目投资财务净现值（ic= %)(项目静态投资回收期（年）（所得税前）项目静态投资回收期（年）（所得税后）所得税后）

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NPV＝ Pb = Pb =

附表11 资本金现金流量表 单位:万元 年 份 1 ic = 2 3 4 NPV＝ 5 6 IRR＝ 7 8～11 12 序号 项 目 1 1.1 1.2 1.3 1.4 2 2.1 2.2 2.3 2.4 2.5 2.7 2.8 3 现金流入 产品销售收入 补贴收入 固定资产余值回收 流动资金回收 现金流出 项目资本金 经营成本 销售税金 所得税 借款本金偿还 借款利息支出 维持营运投资 净现金流量 计算结果指标：

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