2010年证券从业资格考试（投资分析）

2010年证券从业资格考试《投资分析》预测试题

一、 单项选择题

1．( )是指央行在金融市场上公开买卖有价证券，以此来调节市场货币供应量的政策行为。

A．转贴现政策 B．公开市场业务

C．法定存款准备金政策 D．再贴现政策

2．在《全国经济活动国际标准行业分类》中，中类是用( )个数字表示。 A．1

B．2 来源：考试大 C．3 D．4

3．公司数量少、产品价格高、企业亏损、风险高是行业发展的( )。 A．幼稚期 B．成长期

C．成熟期 来源：www.examda.com D．衰退期

4．综合评价方法分配给盈利能力、偿债能力和成长能力的比重是( )。 A．1：1：1 B．5：3：2 C．2：3：4 D．6：2：3

5．EVA的公式定义是( )。 A．EBA=NOPAT+资本×资本成本率 B．EVA=NOPAT一资本÷资本成本率 C．EVA=N0PAT一资本×资本成本率 D．EVA=NOPAT+资本÷资本成本率

6．从某种意义上讲，( )可以认为是价格的一方面，指的是价格波动能够达到的极限。 A．成交价 B．成交量 C．时间 D．空间

7．( )大多发生在市场极度活跃、股价运动近乎直线上升或下降的情况下。 A．三角形 B．矩形 C．旗形 D．楔形

8．若昨日的ADL为100，当天所有股票中上涨的家数为70，下跌的家数为30，则今天的ADL(腾落指数)为( )。 A．200 B．0

C．60 D．140

9．关于弱式有效市场的描述中，正确的是( )。

A．证券价格完全反映了包括它本身在内的过去历史的证券价格资料 B．技术分析失效

C．投资者不可能战胜市场

D．内幕信息无助于改善投资绩效 10．以下说法中，正确的是( )。

A．行为分析流派投资分析分为两个方向，即个体心理分析和综合心理分析

B．个体心理分析基于“人的生存欲望”、“人的权力欲望”、“人的财富欲望”三大心理分析理论，旨在解决投资者在投资决策过程中产生的心理障碍问题

C．基本分析流派的分析方法体系体现了以价值分析理论为基础、以统计方法和终值计算方法为主要分析手段的基本特征

D．对投资市场的数量化与人性化理解之间的平衡，是技术分析流派面对的最艰巨的研究任务之一

11．证券投资组合的策略不包括( )。 A．保守稳健型 B．稳健成长型 C．积极成长型 D．积极稳健型

12．下列关于水平型利率期限结构说法中，正确的是( )。 A．最常见的利率期限结构

B．通常是正利率曲线与反利率曲线转化过程中出现的暂时现象 C．预期利率上升时 D．预期利率下降时

13．我国债券内在价值的计算中最常用的公式是( )。 A．单利计息，单利贴现 B．单利计息，复利贴现 C．复利计息，单利贴现 D．复利计息，复利贴现

14．在证券组合投资理论中，使用的英文缩写CAPM是指( )。 A．单因素模型 B．均值方差模型 C．资本资产定价模型 D．多因素模型

15．关于最优证券组合，以下说法中，正确的是( )。 A．最优组合是风险最小的组合 B．最优组合是收益最大的组合

C．相对于其他有效组合，最优组合所在的无差异曲线的位置最高 D．最优组合是无差异曲线簇与有效边界的交点所表示的组合

16．中国证券业协会证券分析师专业委员会于( )正式加入亚洲证券分析师联合会。 A．2000年1月 B．2000年11月 C．2001年1月

D．2001年11月

17．我国证券分析师执业道德的十六字原则是( )。 A．公开公平、独立诚信、谨慎客观、勤勉尽职 B．独立透明、诚信客观、谨慎负责、公平公正 C．独立诚信、谨慎客观、勤勉尽职、公正公平 D．独立诚实、谨慎客观、勤勉尽职、公正公平

18．中国证券业协会证券分析师专业委员会于( )在北京成立。 A．2000年5月 B．2000年7月 C．2001年1月 D．2001年8月

19．中国证券业协会证券分析师专业委员会的任务不包括( )。 A．制定证券投资咨询行业自律性公约 B．制定证券分析师职业行为准则 C．制定证券分析师行业法规

D．制定证券分析师职业道德规范

20．以下不属于《证券业从业人员执业行为准则》规定的证券公司的从业人员特定禁止行为的是( )。

A．代理买卖或承销法律规定不得买卖或承销的证券 B．向客户提供资金或有价证券

C．侵占挪用客户资产或擅自变更委托投资范围 D．在经纪业务中接受客户的全权委托 21．证券投资咨询机构及其执业人员有权拒绝媒体对其所提供的稿件进行断章取义、做有损原意的删节和修改，并自提供之日起将其稿件以书面形式保存( )年。 A．2

B．3 来源：www.examda.com C．5 D．10

22．构建证券组合的原因是( )。 A．降低系统性风险 B．降低非系统性风险 C．增加系统性收益 D．增加非系统性收益

23．证券组合管理的具体内容包括( )。 A．计划、选择、执行、监督

B．计划、分析、选择、监督、评价

C．计划、分析、选择时机、修正、评价 www.Ｅxamda.CoM D．计划、选择时机、选择证券、监督

24．通常，认为证券市场是有效市场的机构投资者倾向于选择( )。 A．市场指数型证券组合 B．收入型证券组合 C．平衡型证券组合 D．增长型证券组合

25．完全负相关的证券A和证券B，其中证券A标准差为40％，期望收益为15％，证券8

的标准差为20％，期望收益率为12％，那么证券组合25％A+75％B的标准差为( )。 A．20% B．10％ C．5％ D．0

26．有关元差异曲线特点的说法中，错误的是( )。 A．无差异曲线是由右至左向上弯曲的曲线

B．每个投资者的无差异曲线形成密布整个平面又互不相交的曲线簇 C．同一条无差异曲线上的组合给投资者带来的满意程度相同 D．不同无差异曲线上的组合给投资者带来的满意程度不同 27．有关最优证券组合的说法中，正确的是( )。

A．特定投资者可以在有效组合中选择最满意的组合，这种选择依赖于他的偏好，投资者的偏好通过他的有效边界来反映

B．无差异曲线位置越靠下，投资者的满意程度越高

C．投资者的有效组合是使他最满意的有效组合，是无差异曲线与有效边界的切点 D．有效边界位置越靠上，投资者的满意程度越高

28．有效边界FT上的切点证券组合T具有3个重要的特征，下列不属于其特征的是( )。 A．T是有效组合中唯一一个不含无风险证券而仅有风险证券构成的组合

B．有效边界FT上的任意证券组合，即有效组合，均可视为无风险证券F与T的再组合 C．切点与市场有关，同时也与投资者的偏好有关 D．切点完全由市场确定，同时也与投资者的偏好有关

29．证券分析师不得断章取义或篡改有关信息资料，以及因主观好恶影响投资分析、预测和建议，这是证券投资分析师的( )。 A．独立诚信原则的内涵之一 B．勤勉尽职原则的内涵之一 C．谨慎客观原则的内涵之一 D．公正公平原则的内涵之一 30．( )年，《证券从业人员资格管理办法》颁布实施，按照该办法及其实施细则的规定，申请证券投资咨询业务资格的人员，须参加由中国证券业协会统一组织的证券业从业人员资格考试。 A．2000 B．2001 C．2002 D．2003

31．我国的证券分析师行业自律组织——中国证券业协会证券分析师专业委员会(SAAC)，于( )在北京成立。 A．2001年10月5日 B．2000年9月5日 C．1999年8月5日 D．1997年7月5日